Separar actividades, ordenar el patrimonio o evitar que los hijos tengan que compartir determinados activos en el futuro son decisiones habituales cuando una familia empresaria empieza a preparar el relevo generacional. Una reciente consulta vinculante de la Dirección General de Tributos (V0629-26) analiza hasta qué punto estos objetivos pueden contribuir a justificar una reestructuración societaria acogida al régimen de neutralidad fiscal. La clave no está únicamente en cómo se reorganiza el grupo, sino en que exista una finalidad empresarial real que pueda acreditarse.
La estructura que ha funcionado durante años en una empresa familiar no necesariamente tiene que ser la más adecuada cuando la empresa evoluciona. El crecimiento del negocio, la incorporación de nuevas actividades, la acumulación de patrimonio o la proximidad del relevo generacional pueden hacer conveniente revisar cómo están organizadas las sociedades y los activos de la familia empresaria.
En estos casos, una reestructuración societaria puede permitir ordenar mejor esta realidad. Pero cuando la operación pretende acogerse al régimen fiscal especial de reestructuraciones, es importante que existan motivos económicos válidos que la justifiquen.
La normativa permite aplicar un régimen de neutralidad fiscal a determinadas operaciones de fusión, escisión, aportación de activos o canje de valores. Este régimen permite, con carácter general, diferir la tributación que podría generar la reorganización. El objetivo es que la fiscalidad no sea un obstáculo cuando una empresa necesita modificar su estructura por razones empresariales. Pero para que sea aplicable, la operación no puede tener como principal objetivo el fraude o la evasión fiscal.
La Dirección General de Tributos reconoce que pueden existir diferentes razones empresariales que justifiquen una reestructuración. Entre ellas:
Por tanto, la planificación sucesoria puede ser uno de los elementos que, junto con otras razones organizativas y empresariales, contribuyan a justificar una reorganización empresarial.
En una empresa familiar, el relevo generacional no es únicamente una cuestión hereditaria. Decidir cómo se organizará la propiedad, cómo se gestionarán las distintas actividades o cómo se evitarán situaciones de copropiedad que puedan dificultar la toma de decisiones puede tener una incidencia directa en la continuidad del proyecto empresarial. Por ello, anticiparse y adaptar la estructura societaria antes de que se produzca la sucesión puede formar parte de una reorganización con una lógica organizativa y empresarial más amplia, siempre que responda a necesidades reales de la empresa.
Ahora bien, el relevo generacional, por sí solo, no implica que una reestructuración pueda acogerse automáticamente al régimen de neutralidad fiscal. Puede contribuir a justificarla, pero es necesario analizar el conjunto de motivos económicos y empresariales de la operación y comprobar que existe una coherencia real entre estos motivos y la reorganización planteada.
La Administración tributaria puede valorar el conjunto de circunstancias que rodean la reestructuración para determinar si los objetivos manifestados responden realmente a la finalidad de la operación. Esto significa que debe existir coherencia entre los motivos que justifican la reorganización y la realidad empresarial.
No es suficiente, por tanto, incorporar una lista genérica de motivos económicos en la documentación de la operación. Es necesario que estos motivos existan realmente y que puedan acreditarse.
Antes de abordar una reestructuración, es importante analizar no solo el ahorro o el diferimiento fiscal que puede generar, sino también qué problema empresarial se pretende resolver. Deben valorarse, entre otros aspectos, la estructura actual del grupo, las actividades que desarrolla cada sociedad, los riesgos existentes, la composición del patrimonio, la futura incorporación de nuevas generaciones y los objetivos de continuidad de la familia empresaria.
También es especialmente importante documentar adecuadamente los motivos de la reorganización, ya que serán los que permitan justificar la lógica empresarial de la operación si posteriormente es objeto de comprobación.